原标题：被美列入“黑名单” 中芯国际称无重大影响但股价大跌
本报记者 秦枭 北京报道
12月4日，中芯国际（688981.SH）被美国国防部正式列入“黑名单”。
对此，中芯国际方面称，被列入名单后，美国人士关于公司的证券交易受到一定限制。除此之外，对公司运营没有重大影响。
不过，《中国经营报》记者注意到，受此消息的影响，截至12月4日收盘，中芯国际A股股价下跌3%左右，港股方面，经历短暂停牌，复牌后收跌近6%。
变本加厉
实际上，早在9月5日，就已有消息传出，称中芯国际将被美国政府列入贸易黑名单。
随后，中芯国际立即作出回应，表示自身一切合法合规经营，与中国军方毫无关系，且在2016年及以前，中芯国际还是经美国商务部正式认可的最终民用厂商。
然而，仅一个月后，中芯国际被美国出口限制的消息被坐实。中芯国际方面称，经过多日与供货商进行询问和讨论后，其知悉美国商务部工业与安全局已根据美国出口管制条例向部分供货商发出信函，对于向中芯国际出口的部分美国设备、配件及原物料会受到美国出口管制规定的进一步限制，须事前申请出口许可证后，才能向中芯国际继续供货。
对此，中芯国际联合首席执行官赵海军也重申中芯国际只为民用终端用户提供产品和服务，没有任何军事终端用户。中芯国际作为一家国际化运营的集成电路制造企业，严格遵守相关国家和地区的法律和法规。“多年以来，我们与美国和国际上的知名客户和半导体设备供应商建立了良好的合作关系。”
12月4日，美国对中芯国际的限制变本加厉。美国国防部将中芯国际列入中国涉军企业名单。
对此，中芯国际方面称，被列入中国涉军企业名单后，美国人士将被限制对中芯国际所发行的有价证券及其相关的衍生品进行交易：从北京时间2020年12月4日开始的60天后，美国人士不可买入本公司证券；365天后，美国人士不可交易本公司证券。本公司被列入中国涉军企业名单，对本公司运营没有重大影响。
而上述规定源于11月12日，特朗普政府公布一项行政命令。该行政命令称，禁止美国投资者对中国军方拥有或控制的企业进行投资。行政命令将于明年1月11日生效。该命令将禁止美国投资者对上述中国企业的证券进行任何交易。同时，还禁止美国人在被认定为“中国军事企业”的60天内买卖这些企业的证券。
与此同时，中芯国际方面强调，其是独立营运的国际性企业，投资人、客户等利益相关方遍及全球。公司一直坚持合法合规经营，并遵守经营地的相关法律法规，其服务和产品从未涉及任何军事用途，且皆用于民用及商用。本公司强烈反对美国国防部的决定，此举反映了美国国防部对本公司业务与技术最终用途的根本误解。本公司会继续与美国政府相关部门保持积极的交流沟通。
一业内人士向记者分析道，涉军企业清单本身对相关公司并不产生实际的经济制裁或者出口管制的限制，且该清单也并非美国对外国企业实施经济制裁或者出口管制限制的前置程序，但被列入清单的中国企业将面临进一步被调查或强化的出口管制及经济制裁等影响。
影响几何
上述业内人士表示，虽然此次被列入中国涉军企业名单没有对中芯国际的经营造成重大影响，但美国接二连三作出针对中芯国际的限制举动，对中芯国际的影响正在逐渐显现。
中芯国际2020年三季度报显示，中芯国际净利润约17.46亿元，同比增长185.6%，创下近年来最高纪录。
但是，与净利润创下最高纪录相比，财报中的另一条消息更加值得关注。中芯国际方面表示，因美国出口管制导致部分设备供应期延长或有不确定性以及物流原因，将2020年的资本开支计划从67亿美元下降到59亿美元。
换句话说，也就是中芯国际或陷入“有钱没处花”的尴尬境地。据统计，应用材料（AMAT）、泛林集团（LRCX）和KLA Corp. （KLAC）这三大美国半导体设备制造商控制着全球约40%的市场。全球芯片装配线使用的大部分设备都采用美国技术。但由于美国的出口限制，中芯国际从上述企业手中购买到设备的难度将增大。
野村东方国际证券认为，中芯国际或需一定时间来应对美国出口管制带来的经营不确定性，如果该问题无法得到妥善解决，短期来看影响可能较为有限，但长期来看却将对公司业绩造成重大影响。
而受此影响的，首当其冲或是中芯国际的先进工艺技术。
据中芯国际联合首席执行官梁孟松透露，中芯国际第二代先进工艺技术（N+1）正在稳步推进，目前正在做客户产品验证，且已进入小量试产，产品应用主要为高性能运算。
但与此同时，他也表示：“我们的先进产能规模相对较小，扩产步伐也较为稳健。针对可能被出口管制影响到的设备，我们与供应商正积极梳理相应的解决方案。”
记者致电致函中芯国际方面，截至发稿，对方未作回应。不过，中芯国际方面此前在投资者平台上表示，公司一直坚持合规经营，遵守经营地的相关法律法规。目前公司正常运营，公司和美国相关政府部门等进行了积极交流与沟通，对于具体细节，公司不方便透露。
（编辑：李正豪 校对：颜京宁）
